Dolar Australia melemah seiring sikap hawkish Fed dan imbal hasil AS yang tinggi menopang USD

• Dolar Australia melemah terhadap Dolar AS, didukung oleh imbal hasil Treasury yang tetap tinggi.
• Risalah rapat Fed bulan September memperkuat ekspektasi kenaikan suku bungaอีกครั้ง sebelum akhir tahun.
• Ekspektasi Inflasi Konsumen Australia naik menjadi 5,3% pada Oktober, memicu spekulasi pengetatan moneter lebih lanjut.

AUD/USD memperpanjang penurunannya untuk hari kedua berturut-turut pada Kamis, diperdagangkan di sekitar 0,6950, turun 0,20% pada hari itu pada saat penulisan. Dolar Australia (AUD) tetap berada di bawah tekanan terhadap Dolar AS (USD), didukung oleh imbal hasil Treasury AS yang bertahan di dekat level tertinggi dalam beberapa dekade serta ekspektasi pengetatan moneter lebih lanjut oleh Federal Reserve (Fed).

Imbal hasil acuan Treasury AS tenor 10 tahun turun menuju 5,27% pada Kamis setelah mencapai 5,36% pada Rabu, level tertingginya sejak 2002. Meski terjadi penurunan ini, imbal hasil tetap tinggi, yang sebagian besar didorong oleh kenaikan harga Minyak, yang memicu kekhawatiran inflasi. Utang pemerintah AS yang terus meningkat, ketidakpastian fiskal, dan pertumbuhan ekonomi yang tangguh juga turut berkontribusi pada tekanan kenaikan imbal hasil.

Dolar AS juga mendapat dukungan dari sikap hawkish Fed. Risalah rapat Federal Open Market Committee (FOMC) bulan September, yang dirilis pada Rabu, menunjukkan dukungan bulat untuk kenaikan suku bunga sebesar 25 basis poin (bps), sehingga membawa suku bunga acuan ke kisaran 3,75%-4,00%. Sebagian besar pembuat kebijakan menilai kenaikan lain masih tepat dilakukan sebelum akhir tahun di tengah risiko inflasi yang persisten.

Analis Westpac mencatat bahwa risalah tersebut memperkuat nada hawkish yang menyertai kenaikan suku bunga September, dengan sebagian besar peserta masih mendukung pengetatan tambahan dan hampir semuanya melihat risiko inflasi condong ke sisi atas. Namun, para pejabat Fed tidak secara eksplisit berkomitmen pada kenaikan suku bunga lain dalam pertemuan 27-28 Oktober, di mana pasar secara luas memperkirakan suku bunga akan tetap tidak berubah.

Pada Kamis, Gubernur Fed Christopher Waller memperkuat prospek hawkish ini, dengan menyatakan bahwa kenaikan suku bunga lebih lanjut masih diperlukan sambil tetap fleksibel terhadap laju pengetatan. Ia menggambarkan pasar tenaga kerja AS sebagai "solid dan stabil" pada September meskipun penciptaan lapangan kerja melambat, seraya menambahkan bahwa inflasi masih terlalu tinggi.

Data ketenagakerjaan terbaru juga menyoroti ketahanan ekonomi AS. Initial Jobless Claims turun menjadi 197 ribu pada pekan yang berakhir 3 Oktober, dibandingkan 199 ribu sebelumnya, lebih rendah dari ekspektasi pasar sebesar 200 ribu. Angka-angka ini membantu meredakan kekhawatiran tentang kemerosotan tajam dalam kondisi pasar tenaga kerja, memberi Fed ruang tambahan untuk mempertahankan kebijakan moneter yang ketat.

Namun, di Australia, data inflasi terbaru memberikan sedikit dukungan bagi Dolar Australia. Ekspektasi Inflasi Konsumen naik menjadi 5,3% pada Oktober dari 4,9% sebelumnya, mencapai level tertinggi dalam empat bulan. Kenaikan ini menyoroti tekanan harga yang persisten, terutama di tengah meningkatnya biaya energi global.

Angka-angka ini memperkuat spekulasi mengenai kenaikan suku bunga lain oleh Reserve Bank of Australia (RBA). Menurut ASX Rate Tracker, pasar uang memperhitungkan peluang sebesar 27% untuk kenaikan suku bunga lagi menjadi 4,85% pada pertemuan kebijakan bank sentral berikutnya. Mantan anggota dewan RBA Ian Harper juga menyatakan bahwa kenaikan suku bunga lain tahun ini masih "masuk akal," meskipun ia tidak serta-merta menganggapnya sebagai skenario yang paling mungkin.

Terlepas dari ekspektasi pengetatan moneter lebih lanjut di Australia, AUD/USD tetap terbebani oleh kekuatan Dolar AS dan tingginya imbal hasil Treasury AS. Ketegangan geopolitik antara Washington dan Teheran, bersama dengan potensi gangguan terhadap rute pelayaran melalui Selat Hormuz, juga menopang permintaan aset safe-haven, sehingga menguntungkan Greenback dengan mengorbankan mata uang sensitif risiko seperti Dolar Australia.

Analisis teknikal AUD/USD

Pada grafik satu jam, AUD/USD diperdagangkan di 0,6954, mempertahankan nada bearish ringan karena tetap berada di bawah simple moving average (SMA) 100-periode di 0,6963 dan SMA 200-periode di 0,6966. Pasangan mata uang ini sedang menguji pivot terdekat di 0,6955, sementara Relative Strength Index (RSI) di 48 menunjukkan momentum yang lebih bersifat konsolidatif daripada tren, mengisyaratkan bahwa pemulihan intraday dapat tetap tertahan di bawah kumpulan rata-rata jangka pendek tersebut.

Di sisi atas, resistance awal berada di 0,6955, diikuti oleh SMA 100-periode di 0,6963 dan SMA 200-periode di 0,6966; penembusan berkelanjutan di atas level-level ini akan membuka jalan menuju 0,6980 dan 0,7005, sebelum 0,7045, 0,7075, 0,7105, dan 0,7140. Di sisi bawah, support terdekat terlihat di 0,6907, dengan lantai struktural yang lebih kuat di 0,6883, di mana pembeli diperkirakan akan menunjukkan minat lebih besar jika bias lemah saat ini berlanjut.

(Analisis teknikal untuk berita ini ditulis dengan bantuan alat AI. Ketahui lebih lanjut.)